互聯網金融模式存在的風險及防范研究

劉崇煬

[摘 要]文章對互聯網金融模式進行了研究，介紹了支付平臺型、融資平臺型、理財平臺型這三大互聯網金融的模式，通過這三種模式的功能、應用以及風險引出了探討，并且針對互聯網金融模式存在的風險進行風險防范研究。

[關鍵詞]金融模式；互聯網金融；風險防范

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2018.02.075

1 互聯網金融模式

1.1 支付平臺型

支付平臺型主要是指以第三方支付為主的網上交易支付形式，這種支付是依附于互聯網這個交易平臺達到貨幣轉移的目的?，F在第三方支付的客戶群已經達到了一定的規模并且還在逐年增長，支付寶是其中的領頭羊，并且在目前最具領先優勢。緊隨其后的是銀聯在線，商業銀行的資金優勢與深入人心的規模優勢能夠為人們帶來資金安全感，在支付平臺的市場中占據一定的份額。目前，網上支付越來越受到人們的歡迎，比如說，在這個支付平臺上可以進行網上購物、充值話費、網上轉賬等一系列行為，既能把時間節約下來又能讓交易成本降低，方便了人們的日常生活。

1.2 融資平臺型

融資平臺型的互聯網金融企業存在的意義主要是為了滿足客戶的融資需求，個人與中小型的企業是融資型金融企業的主要客戶群。這種金融企業作為金融中介，通過借貸獲取利潤，在自己盈利的同時也能夠幫助許多企業渡過資金周轉不靈的難關，實現雙贏。

1.2.1 P2P信貸經營模式

簡而言之，就是同時具備資金與理財想法的人通過金融機構將手中的資金借貸給有需要的個人或者公司。其中，中介公司要考察借款方的資信情況，并且從中收取一定的服務費用。這種信貸經營方式是當下比較流行與實用的，可以為許多個人或者公司解燃眉之急。同時，這種經營方式有很多優點，例如分散風險，借款人可以把自己的資金借給多個客戶，達到分散風險的目的。另外，它的渠道成本低，每個人都可以成為借款人和貸款人，信用交易的進行非常方便。

1.2.2 眾籌模式

這種模式主要是集中大家的資金、能力和渠道為小企業或者個人提供必要的資金援助。對比傳統的融資來說，眾籌模式更加靈活，因為不僅僅看中項目的商業價值，只要是大家感興趣的東西都能夠吸引到投資。它的特點也很突出，主要是注重籌資人的創意，只要創意足夠好，就能夠吸引到眾多的人關注同時能夠獲得大量的投資作為項目的啟動資金。另外，它主要是依托大眾的力量，集合一批志同道合的人共同投資一個項目。

1.2.3 小額網絡貸款模式

這種模式主要是依據互聯網平臺數據反映的情況來對個人或者中小企業發放貸款。它盡量簡化了申貸和審貸的流程，并且全程網絡化，需要資金援助的客戶只需要有一臺電子設備就能快速申請到貸款，解決資金困難問題。

1.3 理財平臺型

理財平臺型互聯網金融企業主要針對客戶進行理財方面的服務，比如以期貨、保險、基金等方式提供給客戶進行選擇，從而賺取利潤。這種類型的互聯網金融模式最早是在西方國家流行，我國的互聯網理財模式不僅學習西方國家而且也自身帶有中國特色的特點。一方面，是社區理財服務，這種理財模式主要依托于貼吧、博客、論壇等社區形式的平臺為用戶打造最適合的理財方式。它的特點是將交流平臺進行統一，為客戶提供一個能夠供所有需要的人共同使用的交流渠道，并且實時性較強，用戶可以通過統一的平臺推送及時了解到自己想要知道的理財信息。另一方面，是個人理財服務，這種理財模式指的是幫助用戶進行碎片式理財的理財產品網絡銷售平臺。這類產品的主要代表就是余額寶。雖然兩種模式的著重點不同，但最本質的都是根據客戶的需求，為客戶量身打造出最合適的理財計劃。

2 存在的風險

互聯網中國模式的發展進步是不可否認的，它給我們的生活帶來了很多好處，同時能讓我們的視野開闊，更加便利、舒適地生活。但任何問題都是有兩面性的，更何況互聯網金融本身就是一個龐大的體系，它從誕生之日起，就帶有雙重性。我們不得不承認，它在給我們帶來美麗前景的同時也隱藏著巨大的殺機。

2.1 支付平臺型的風險

首先，它存在技術風險的問題。在進行第三方支付時我們必須要在頁面上輸入自己的賬號密碼才能進行支付，這就相當于將自己的各種信息裸露在第三方網站上，若是網站的專業水平不夠，很容易會發生信息泄露問題。其次，很多第三方支付網站的創建者和技術員并不是金融界人士，他們只是擅長網絡技術但是金融知識缺乏，因此對于支付時涉及的金融業務的方方面面很多都不了解，這樣就無法針對網站金融專業方面的漏洞進行安全防御。最后，第三方資金存管是否安全也是一個值得深思的問題。有些網站的基礎設施不完善，存在的技術漏洞和金融專業方面的漏洞較多，同時在操作方面也容易存在問題。

2.2 融資平臺型的風險

2.2.1 P2P信貸經營模式風險

首先P2P平臺存在監管方面的風險。目前中國的互聯網金融模式主要是模仿西方國家，整體還處在發展階段，關于互聯網金融方面的一些法律規章制度都不是很完善，因此存在著監管風險。許多平臺不僅僅只是借貸這一項業務，還有擔保、保險等其他業務涉及其中，一旦針對它的立法過嚴，許多機構都要面臨著被淘汰的命運，這就對互聯網金融市場的發展非常不利，但是如果要求過低，又很容易被一些不法分子鉆空子。其次，它存在名譽風險。P2P平臺最重要的是要取信于人，只有人們相信才能夠放心地使用這個平臺，這種模式才能擁有生存之地?？墒沁@個平臺一旦有一家不守信用，失去了人們的信任那么將會連累到整個行業。比如令人震驚的“e租寶”事件，由于監管不嚴導致了萬千人民蒙受財產損失，大量的資金被不法分子轉移挪用，至今都無法查找。這一事件爆發之后，首當其沖的就是P2P平臺，人們對它失去了信任，整個行業都陷入了深淵，至今都無法恢復到之前的盛況。

2.2.2 眾籌模式風險endprint

首先，針對籌資者來說，容易導致籌資人的知識產權被侵犯。比如說，籌資人在籌集資金時需要先在平臺上展示自己的創意和設計，以此來吸引人們的注意。但若是被不法之人剽竊，并且在不經過籌資人同意的情況下先把這些創意設計變成現實，那么籌資人就會蒙受巨大的損失，并且沒有相關的法律讓籌資人維護自己的權利。其次，針對投資者來說，容易導致投資者投資失利。比如說籌資人在公共平臺上展示的只是自己的創意和設計，這些都是一個雛形，投資之后的結果究竟如何沒有人能夠保證。甚至在平臺上籌資人承諾的產品研發之后的功效也只是設想，在投資者投入大量資金之后，如果設想沒有達到預期效果，那么投資者就會面臨著承受巨大的損失的命運。

2.2.3 小額網貸模式風險

這種模式的風險主要是無法確定信息準確度。許多電商為了爭取客戶會故意偽造交易信息，并且通過雇用水軍的方式為店鋪刷好評，以此來獲得人們的青睞。但是這種做法會擾亂人們的視線，同時虛假的信息也會妨礙人們對它的信用評級，甚至會有許多不法網商會泄露客戶的信息資料，從而造成難以估量的損失。另外，在網貸平臺中有很多小型企業的用戶，這些用戶在互聯網中記錄的信息較少，導致了網貸平臺無法準確地對這些用戶評級審核，同時因為各個平臺無法做到互通有無，這就增加了用戶違約的風險，會給平臺帶來損失。

2.3 理財平臺型的風險

理財平臺主要存在信用風險。在理財平臺中存在信息不對稱的問題?；ヂ摼W金融市場中有各種各樣的理財公司，各種理財產品種類繁多。但是在廣闊的理財平臺中也存在著一些非法牟利的機構，因為中國的互聯網金融發展仍然是在起步階段，在監管方面無法做到全面覆蓋，許多機構的營運狀態無法對社會做到完全透明化，身份信息等也不會在平臺中公開，即使公開也無法核對真偽，由此就會產生很多不可控的風險。

3 防范風險的建議

3.1 加大、加深技術研發，做好應對風險的安全防范工作

首先，作為互聯網金融的使用者，要提高自身的風險意識。平時應該多多了解相關的知識，在進行網上金錢交易時，避免因為自己的操作問題而被不法分子竊取賬號與身份信息，造成財產損失。其次，作為互聯網金融平臺，要加大對平臺開發維護的資金投入，同時在平臺的創建與維護方面要邀請金融專業人士參與其中，完善平臺的技術安全系統。在用戶與平臺進行資金轉移時，要盡量簡化用戶的登錄過程，但必須要保證用戶的資金安全。比如說，可以通過手機號碼驗證和支付時所需密碼驗證的雙保險做到這一點。

3.2 加強互聯網金融平臺和傳統銀行的合作

互聯網金融平臺與傳統銀行除了競爭之外，更多的是應該攜手合作，實現共贏。傳統銀行的優勢是客戶群數量龐大，同時其系統內收錄了大量客戶的數據，包括客戶的誠信記錄，資信狀況和經營現狀?；ヂ摼W金融平臺可以通過與銀行的合作獲得客戶的資信狀況，在大量數據的支持下完成對客戶的信貸審核，降低平臺的經營風險。而傳統銀行受限于自身的規模，成本等方面在中小型客戶類型上的缺失則可以通過與互聯網金融平臺的合作彌補。運營成本低，覆蓋的范圍相對較廣是互聯網金融平臺的優勢，銀行通過與它的合作可以在小型客戶的業務方面進行擴展，同時也能夠提高社會的資源利用效率。

3.3 完善互聯網金融法制建設

首先，國家應該出臺明確的關于互聯網金融建設發展的監管政策。一直以來，互聯網金融的發展都游離在國家法律的邊緣，關于這方面的法律制度不夠健全，這就導致了很多互聯網金融企業對自己的經營行為沒有一個準確的認知，連是否存在監管風險都無法下結論。其次，在互聯網金融監管方面要根據金融業務的模式進行分類監管，對于不同金融模式的不同監管部門要做到問責制，明確其各自不同的職責。將互聯網金融這一塊的監管分而劃之，這樣就能夠做到監管方面的完備與具體。最后，互聯網金融監管應該著力于消費者的財產身份信息安全。在互聯網這個虛擬世界中，消費者在進行網上交易時無法做到面對面的溝通交流，各方的身份信息都不透明，在委托代理方面極易出現問題。

參考文獻：

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