上市公司財務信息失真問題及策略探究

■文/李貴兵

上市公司財務信息失真問題及策略探究

■文/李貴兵

摘要為了保障證券市場能夠健康順利地發展，對上市公司財務信息就要保障其真實性。上市公司財務信息披露的基本四點標準為完整、準確、及時以及真實。然而目前證券市場中存在著財務信息披露失真的問題，產生這個問題的主要原因在于財務信息實際使用者與其有關提供者之間所掌握的信息并不相同。本文針對此類問題進行探討，并且提出相關應對策略。

關鍵詞財務信息上市公司失真對策

隨著國內的社會主義市場經濟體制不斷地改革，國內的證券市場也不斷地前進著，此時就對于證券市場中上市公司所披露的財務信息的真實以及規范產生了更高標準的需求?？筛鶕壳皣鴥壬鲜泄舅兜呢攧招畔⑦M行分析，可以看出，國內中的上市公司所披露的財務信息普遍存在失真情況，這就對于國內的經濟秩序產生了極為惡劣的影響，同時也不利于國內經濟的正常發展。所以針對此類情況需要進行分析以及討論。

一、目前國內上市公司的財務信息披露中的問題

（一）虛假陳述

所謂上市公司所披露的財務信息的虛假陳述指的是，部分上市公司為了確保公司能夠達到預期的經濟利益，對于自身的財務信息進行虛構或扭曲。這種行為十分惡劣，將會給許多投資者造成極大的損失。這些上市公司對于公司所提交的財務報告中的賬面利潤使用違規手段進行虛增，將這些經過處理的不具備真實信息的財務報告出具，這就會對公司的股東和其他有關的利益者產生誘導，使得他們做出錯誤的決定并且造成不必要的損失。這類情況的案例多數為管理層之間的舞弊案，他們所使用的常見手段就是無依據的沖減成本以及對收入進行虛構，更嚴重的還有上市公司利用欺詐上市進行虛構。

（二）不完整

為了能夠使得自身公司保障營利，許多上市公司對于自身的財務信息進行披露時，并沒有依照證券監管部門的要求進行，而是將只突出公司優異的財務數據，對于公司會產生負面影響的財務數據則是進行隱藏或者減少披露。比如，部分上市公司對于一些重大投資的項目進行財務數據披露時，往往不會對這個項目的收益情況以及資金來源進行披露，而只是告知這個項目的名稱以及目前投資的完成率；部分上市公司則是對于與其有關的日常經營的關聯方所進行的交易不做詳細披露，對于關聯交易中持續性、必要性、關聯交易對于上市公司產生的影響以及為何選擇此關聯方等各種情況進行回避上報的處理；同時還有上市公司對于較為嚴重的訴訟仲裁、對關聯方的資金占用行為或者重大擔保等各種事宜極力隱瞞或者簡化上報內容。而這些行為都會導致投資者對于這些信息的錯誤理解，導致投資者會產生各種損失。

（三）不及時

根據證券監管部門的規定，上市公司需要在規定時間內提交其定期的財務報告，并且對于重大交易的投資或者資產出售等行為需要第一時間披露。但是在實際操作中，許多上市公司都是事后披露、延遲披露或在受到核查后進行補充。

二、對于財務信息失真的解決策略

（一）對于審計制度進行完善

為了避免之前財務信息失真的情況出現，需要會計事務所建立良好的職業道德模范，始終需要保持著對投資者認真負責的態度；其次針對會計事務所的約束部門，例如證管部門、財政部門、行業協會等，需要將自身的監管作用實際發揮出，嚴格監管會計事務所，對于其中出現的各種違規行為，要采取嚴厲處罰措施，保障上市公司所披露的財務信息的質量。同時對于會計事務所內部狀況也需要改進，其體制需要進行改良，執業環境也需要改善，對于注冊會計師所必須要具備的業務水平、道德水準、風險意識也需要提高。

（二）對于披露法律體系進行完善

雖然目前針對上市公司的財務會計的約束有著許多法律的支持，建立良好的基礎?？墒沁@些法律法規之間并不協調，存在著相互矛盾以及立法規格較低等問題，所以需要將有關的法律進行整合并且完善，對于上市公司的違規行為加強處理力度，對投資者加大保護力度。

（三）對于披露的監管進行加大

對于實際采取監管的部門，例如審計部門、稅務部門、證券監管部門、財政部門以及公安部門等，需要將其本身的監管范圍以及工作職責進行細化，確保每個部門都能夠各司其職。這樣才能確保在打擊證券市場中可能出現的內幕交易、虛假陳述、股價操縱等行為，確保上市公司所披露的財務行為都是真實、完整以及準確的。

（四）對于公司治理機構進行完善

除了外在的監管，對于制止虛假信息披露的最佳方式為對于上市公司治理結構進行加強建設，可以從以下幾點入手實施：第一，對內部控制機構進行完善以及建立；第二，對公司內部的管理職權進行合理劃分；第三，將股東大會的實施落實；第四，對證券監管部門要求的披露制度貫徹落實。只有做到這幾點才能夠確保證券市場健康成長。同時，使得中小股東的利益都能得到維護，保障所有投資者都能享受到其應有的知情權，確保其對于所投資的公司狀況能有了解，保障了市場中信息披露的高質量。

三、結束語

如今上市公司所披露的財務信息失真已經是證券市場中的重要問題，為了不破壞證券市場的平衡，并且維持證券市場的發展，就此項問題需要進行分析并且找出對應的策略。所以需要針對上文中所提出的問題進行研究，并且貫徹相對應的解決策略，這樣才能將財務信息失真問題得以解決，還投資者一個干凈的投資市場環境。

參考文獻：

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[2]吳玉娟.關于上市公司財務信息失真分析與對策[J].中國鄉鎮企業會計,2014, (12):253-253,254.

[3]周念軍.上市公司財務信息失真問題應對探討[J].現代商貿工業,2012,24(4): 151-152.

（作者單位：許繼集團有限公司）