年輕人理財觀念及行為的轉變與特點

郭金龍

【關鍵詞】年輕人 理財觀念 理財行為 黃金

【中圖分類號】F832 【文獻標識碼】A

中央金融工作會議強調，金融是國民經濟的血脈，是國家核心競爭力的重要組成部分。金融發展不僅關系國家的利益，也關系每個家庭、每個人的生活。在金融市場日益多元化、復雜化的今天，居民理財的需求和意識也在不斷增強。尤其是在年輕人群體中，理財的互聯網化、社交化和娛樂化等特征日益明顯，展現出年輕人對理財的熱情、創新和多樣性。其中，年輕人熱衷于購買黃金是一個值得關注的現象。

目前，在年輕人中流行著一種新的理財方式——投資小克重黃金產品。據統計，在2023年的前六個月，我國的黃金消費總量保持了平穩的增長趨勢。數據顯示，同期全國黃金消費達到了554.88噸，較去年同期上漲了16.37%。特別是黃金首飾的消費量達到了368.26噸，同比也有14.82%的增幅。觀察黃金首飾的消費品類，可以發現消費者偏好于輕質的產品。其中，小克重黃金產品的銷量尤為突出，而這些產品的主要消費者正是年輕人?！?021中國黃金珠寶消費調查白皮書》顯示，在金店消費群體中，25歲至35歲的顧客占比已超七成。在各大社交媒體可以看到曬“金豆豆”的年輕人，“攢錢不如攢金豆”“買基金不如買金豆”的言論也比比皆是。

黃金的供需水平相對穩定，不同于其他大宗商品，黃金價格的主要影響因素并非供需關系。黃金因其獨特的金融投資屬性，價格更多受宏觀經濟因素的驅動。諸如實際利率、通脹水平、美元指數、風險事件等均是常見的影響金價因素。無論是貨幣信用價值，還是通脹水平、實際利率都與國家經濟發展和政策密不可分。而風險事件的發生歸根結底也取決于世界經濟與政治格局。在金融市場中，黃金一直以其穩固的價值和非凡的魅力，吸引著全球投資者的目光?？v觀當前的國際金融環境，美元等信用貨幣貶值的大背景，鑄就了金價上漲的宏觀趨勢。深入到微觀層面，不難發現，越來越多的投資者正選擇從美元資產中撤資，轉而增持黃金，這一現象在全球央行的購金行為中獲得了生動的印證。從長遠來看，這一趨勢預計將持續盛行，并推動金價中樞持續攀升。

對于年輕人而言，了解黃金價格上漲背后的經濟邏輯至關重要。如果僅憑跟風心態盲目投資黃金，而不作深入分析，可能面臨不小的投資風險。在浮華的市場波動前，穩健籌謀，審慎行動，方能在投資的道路上行穩致遠。那么，年輕人理財觀念發生了什么變化？其理財行為有哪些新特征？理財對于年輕人來說發揮著哪些作用？年輕人如何提升“財商”，科學理性地進行理財投資？這些問題值得深入探討和思考。

第一，財富認知水平顯著提升。隨著我國經濟社會的飛速發展，金融理念逐步普及，廣大民眾特別是千禧一代在財富積累的新階段中，財富規模不斷擴大，財富認知水平顯著提升。國家與社會對年輕人的金融教育日益重視，家庭對子女的財富觀培養也更為精心，年輕一代受教育水平普遍提高，對金錢的理解更為全面和科學，對投資理財的認知也更為深刻。同時，與互聯網環境緊密相連的新時代青年，具備更強的信息獲取能力，知曉如何利用互聯網平臺掌握豐富的理財知識，學習有效的投資策略。這一代人從小接觸信息技術，較早培養理財意識，對資本市場的把握、波動和風險有更為客觀和科學的理解和應對策略。個體青少年時期接收的信息越多，其成年后在認知層面的邏輯就越條理清晰，在行為層面的決策就越有信息的支撐。孩提時代的豐富物質生活體驗和對金錢財富觀的早期接觸，使得新時代青年形成了更加理性的財富認識，這種認知不僅與社會主流價值觀相契合，還深刻認識到財富的積累須依靠個人的不懈奮斗，而非盲目投機。在這樣的時代背景下，青年群體的理財觀念和金錢觀日漸完善，他們對待金錢的態度更加審慎，對理財有了更明確的意識和計劃。

第二，從單一儲蓄邁向投資理財。近年來，青年群體的理財觀念正經歷一場深刻轉變——從單純的儲蓄思維，逐步邁向投資理財的新階段。這一轉變不僅是金融素養提升的生動體現，亦是財富意識增強的明顯標志。往昔歲月里，年輕人理財的腳步更多停留在儲蓄的初級階段，投資理念相對淡薄。而今，隨著金融信息的廣泛傳播和理財工具的日益豐富，他們開始將目光投向資產的保值增值，對于財富的積累表現出更為濃厚的興趣。據騰訊研究院下的T-ask調研平臺與騰訊金融科技智庫聯合發布的《2022年輕人理財觀念大調查》揭示，理財已然成為當代青年的一項時尚潮流。該調查結果顯示，逾60%的受訪者贊同“理財是現代人必備技能”這一觀點，年輕人開始嶄露資產配置的智慧。有超過80%的年輕人正在或即將踏上理財征程，其中66.7%的人已有理財經驗，18.8%的人雖尚未開始，但已做好充分準備。與此相比，僅有14.5%的受訪者表示尚未涉足理財領域，也無此打算。值得關注的是，理財活躍度與年齡、收入水平和教育程度成正比，不同人群間的理財率呈現明顯差異。例如，年收入24萬元以上的群體理財率高達92.9%，而年收入1萬元以下的群體理財率則只有44.3%。調查還發現，超半數的年輕人在18至22歲之間首次嘗試理財產品，標志著這一年齡段成為理財行為萌芽的關鍵期。伴隨互聯網的成長與普及，新時代的青年相較前輩而言更早培養起理財意識，為個人財務管理樹立新的風向標。

第三，從即時消費過渡至長期財務規劃。當前，年輕人由曾經注重即時消費逐步過渡至長期財務規劃，顯示出成熟且具有前瞻性的理財理念。上海高金金融研究院聯袂支付寶共同發布的《2020國人理財趨勢報告》顯示，我國國民正在逐步擺脫單一的儲蓄思維，網絡理財用戶中近40%已經養成了將日常開支、風險防范和資產增值分作“三筆錢”管理的習慣。尤其在這場理財觀念革新的浪潮中，占比一半的“三筆錢”配置者為90后，這一群體展現了更加穩健的理財策略和更為明確的財富增長目標。在過去，年輕人的理財活動往往著眼于滿足當前的消費欲望，很少考慮未來的長遠規劃和風險防范。但如今，年輕一代開始著眼于長期的財務安排，不再局限于眼前的短期利益，而是以更為宏觀的視野，謀劃自己的退休生活、教育基金等未來需要，展現了青年理財行為的新態勢，也為我國財富管理市場的健康發展注入了新的活力。

其一，理財更加智能化。隨著科技浪潮的推進和金融創新的不斷深入，年輕人理財行為從過往的傳統途徑向著科技前沿邁進，昭示出理財效率的飛躍和理財能力的強化。傳統而言，理財活動多依賴于線下渠道，如親赴銀行、經紀公司等金融機構開展相關業務，或通過朋友、同事間的相互推薦獲取財經資訊與建議。然而，在數字化潮流下，年輕人開始更為青睞通過科技工具進行理財——借助智能手機應用程序管理投資、在線接受理財顧問的專業指導等成為新興的趨勢?！?022年輕人理財觀念大調查》的研究成果揭示，互聯網理財平臺已成為年輕人選擇最頻繁的理財途徑。調查數據顯示，高達89%的年輕人偏好選擇互聯網理財平臺，而傳統商業銀行的選擇率則僅為30.4%。同時，有81%的年輕人在網絡平臺購買了他們人生中的第一款理財產品，可見互聯網理財憑借其低門檻、智能化服務、優質產品組合以及與生活場景的無縫對接，已成為理財意識啟蒙的理想環境，為年輕人提供了最便捷的理財通道。新時代青年的理財觀念正由傳統模式向科技化手段轉型，互聯網理財的便捷性、高效率和個性化服務正在引領著年輕人走向更為智能化的財富管理新境界。

其二，理財產品更多樣化。在近年來的金融理財潮流中，青年一代的理財行為從曾經的單一渠道拓展至多元化的選擇，這不僅昭示了他們日益寬廣的理財視野，也反映出對理財創新的堅定追求。在過去，年輕人在理財之路上多走單一路徑，或是單投股票、基金等傳統理財產品，或是僅僅盯緊國內市場；當下，他們已經開始注重于多元化方案的探索——步入債券、外匯以及數字貨幣等新興領域，甚至將目光投向國際理財舞臺。當下，青年投資者的選擇正日益豐富，尤其在投資領域的關注度上，將目光投向理財創新的高峰。據《2022年輕人理財觀念大調查》揭示，新能源成為最受年輕人追捧的領域，關注此板塊的青年高達53.2%，醫藥生物（36.3%）與互聯網（36.3%）領域緊隨其后。這些數據充分體現了青年群體以更開放的姿態積極擁抱理財，勇于嘗試新的知識和工具，在面對風險與挑戰時表現出更為理性和成熟的應對策略。這既是時代發展的必然要求，也是廣大年輕人積極投身國家經濟建設、掌握現代化金融知識、提升自身財富管理能力的明證。

其三，信息來源更依賴網絡媒介。在理財領域，金融信息和知識的獲取與掌握，是市場參與者邁入投資門檻的必備條件。準確把握市場動態，是確保投資回報的關鍵。在網絡化、信息化和大眾傳媒深刻影響個人生活的當下，信息生產與傳播的多樣性使得信息的再生產變得更加生動多元，信息來源更為廣泛、內容更加深入。在各大社交媒體平臺上，不論是明星基金經理的粉絲群體，還是草根理財關鍵意見領袖（KOL）的普及教育，都在積極地推動金融信息的普及和知識的傳播。據B站官方數據顯示，2020年投資理財類視頻的播放量激增了464%，從而可見草根理財KOL在普及入門級理財知識方面所發揮的巨大作用。由專業人士開設的網絡金融課程，則更加注重金融知識體系的構建和專業能力的培養，使得普通投資者能夠通過網課的形式系統學習理財知識，為自身的投資決策提供有效支持。無疑，專業基金經理、草根理財KOL及網絡金融課程等，極大地縮短了青年與資本市場的距離，提供了更加全面、專業的投資信息，為青年理財的成長提供了堅實的工具基礎。這些現象不僅體現了互聯網時代下，知識共享和信息交流的便捷性與高效性，也為青年理財教育打下了堅實的基石，為青年一代的財富增長和管理描繪了一幅更加廣闊的發展藍圖。

理財在年輕人生活中的作用。理財已經成為年輕人生活中不可或缺的一部分。隨著經濟的發展和消費觀念的轉變，越來越多的年輕人開始意識到理財的重要性。理財不僅僅是對資金的有效管理，更是實現財務自由、提升生活質量以及進行長期財務規劃的重要手段。

首先，在理財優化中實現身份認同。在現代社會背景下，年輕人面臨著更為豐富的社會選擇，卻也承受著愈發沉重的社會壓力，尤其是在與同齡人進行比較時感受到的巨大壓力，甚至由此陷入自我認同的焦慮之中。上行社會比較理論指出，懷抱自我提升意愿的個體，在社會生活中往往會與那些狀況更佳的人作比較，并努力將個人目標與比較對象置于同一水平線上，以求自我進步。對于年輕人而言，追求更好、更優的社會生活是他們行為選擇的重要驅動力。當前，自媒體平臺為年輕人提供了展現真我、追求興趣、構建身份認同的新舞臺，也潛藏著社會比較的信息。社交分享平臺上“20歲第一輛車”“30歲第一套房”“一年理財收益10萬元+”等信息層出不窮，在同齡人的“成功案例”的刺激下，青年們自然將財富積累視作心中的默契目標。自我評估維護模型表明，當個體發現自己在與自身密切相關的領域被親近的他人所超越時，自我評估會因此受挫，而這一比較過程則會加強其追求成功的內在驅動。因而，那些具備自我提升動機的年輕個體，會主動審視自身，進而采取切實行動實現自我提高。這些意圖通過理財手段提升個人收入、追求財務自由和經濟獨立的青年，在完善理財策略的同時，也在提升自我評估和自我效能感，實現自我提升，強化個人的身份認同。

其次，應對生活壓力。當前，社會結構和風險分布發生深刻變化，青年群體面臨著經濟壓力和生活挑戰，需要尋求新的途徑來構筑個人財富的防線。金融市場作為現代經濟體系的重要組成部分，為廣大青年提供了適應社會結構變動、積極應對風險的有力工具。金融理財，尤其是基金投資，以其普惠性、低門檻和相對較低的投資風險，成為提升青年抵御經濟壓力能力的重要手段?；鹄碡斎趨R了眾多投資者的智慧和力量，通過專業化管理，增加投資的靈活性和流動性，降低投資風險，幫助青年實現長期穩健的財富積累。在全球性的貨幣寬松政策背景下，普通投資者面臨資產貶值的風險，基金理財則為青年提供了有效對沖通貨膨脹的路徑。青年通過理財實踐增加個人財富，不僅是應對生活壓力的務實選擇，也是展現財經智慧、增強自身風險應對能力的明智舉措。此外，為了幫助青年更好地融入金融理財，社會需要加強金融知識普及和教育，進一步增強青年的財經素養和風險防范意識，使青年群體在參與金融市場的同時，做出更為明智的投資決策，實現個人價值的提升和生活質量的提高。

最后，實現經濟自由。經濟自由作為新時代青年理財發展的主要目標，對于增強個人選擇權和決策權、自主安排財務狀況具有重大意義。年輕人通過合理的財務規劃和審慎的投資行為，可以自力更生地滿足生活所需，實現個人夢想。例如，通過堅持定期儲蓄、投資股票或基金等金融工具，年輕人可以不斷積累自身財富，為將來創業、旅行或追求其他個人興趣打下堅實基礎。經濟自由的價值不僅體現在提升個體經濟狀態，更與實現個人人生價值、履行社會責任緊密相連。擁有經濟自主權的青年群體，具備做出符合長期發展利益的能力，對于促進社會進步、推動創新發展具有不容忽視的作用。因此，積極倡導青年通過自我學習和理財規劃掌握經濟自由的能力，既是對青年財富成長的引領，也是激發其國際視野和創新活力、培育新時代建設者和接班人的重要舉措。

年輕人的理財投資原則。理財，對年輕人來說至關重要。但許多年輕人對理財感到迷茫。如何簡單有效地管理財務？以下五個步驟可以簡單有效地幫助年輕人審視自己的理財健康程度。第一步：明確財務目標。在理財的路上，年輕人需首先確立清晰而明確的財務目標，無論是夢想擁有一輛房車、環游世界，還是提前享受退休生活，明確的目標將成為實現每一步計劃的動力源泉。第二步：制定合理的預算。制訂合理的預算并堅持執行，這要求對個人的收支有深刻的理解，構建現實而可操作的預算，并嚴格遵循以避免非必要支出，這樣才能維護財務紀律。第三步：定期儲蓄和分散風險。年輕人可以開始定期儲蓄，哪怕是小額，同時考慮將資金投資于股票、債券或其他資產，實現資金的增值。同時，要避免不必要的債務，尤其是高利率債務，如信用卡和高利率貸款，這些都會成為阻礙財務健康的障礙。第四步：不斷學習財務知識。財務管理是一項需要不斷學習的過程，通過閱讀、參加研討會和聆聽專家意見，不斷提升自己的理財技能。第五步：備好緊急資金儲備。緊急資金的儲備是不可或缺的，以便在突遭不測時有充足的資金可以依靠。除了執行以上步驟，定期檢查和調整財務計劃也是必要的，以確保計劃始終符合當前的個人需求和目標，適應生活狀況的不斷變化。

【作者為中國社會科學院金融研究所研究員、保險與經濟發展研究中心主任；對外經濟貿易大學國際商務戰略研究院博士研究生馬云霄對本文亦有貢獻】

責編/李丹妮 美編/陳媛媛