我國農業訂單供應鏈融資問題與發展措施

茍延杰

2017年10月，國務院辦公廳印發《關于積極推進供應鏈創新與應用的指導意見》，國務院首次就供應鏈創新發展出臺指導性文件，提出鼓勵商業銀行、供應鏈核心企業等建立供應鏈金融服務平臺，為供應鏈上下游中小企業提供高效便捷的融資渠道。在農業領域，由于參與主體多為個體農戶或小型農場，企業規模較小，農產品訂單融資備受關注。

一、引言

1.基本概念。訂單農業又稱合同農業、契約農業，是近年來出現的一種新型農業生產經營模式，農戶根據其本身或其所在的鄉村組織同農產品的購買者之間所簽訂的訂單，組織安排農產品生產的一種農業產銷模式。農產品訂單融資通常是指在訂單農業生產過程中，企業或者農戶憑借與買方簽訂的產品訂單作為授信依據，由銀行或者其他金融機構提供專項貸款，企業或者農戶將獲得的資金，用于購買農業生產所需的材料，由貸款提供方對資金流和物流實施監控，在農產品交付并收到貨款后立即償還貸款的業務。農產品訂單融資屬于農產品供應鏈金融范疇，是農村金融供給側改革的創新舉措，能夠為訂單農業生產主體提供生產所需資金，優化農村金融資源配置，促進訂單農業持續發展。

2.農產品訂單供應鏈融資業務的兩種基本模式。農產品訂單銀行貸款融資模式。農產品訂單銀行貸款融資主要是指訂單農業生產經營主體憑借農產品訂單向銀行業金融機構進行融資。其操作思路為：第一步，農業生產主體企業獲得下游客戶訂單，以真實存在的訂單為依據，向銀行申請貸款；第二步，銀行對生產企業訂單進行審核、現場調查、審核后發放貸款；第三步，生產企業獲得資金后，組織上游企業、農戶進行農產品生產；第四步，生產企業訂單交付結算完成后，有限償還銀行貸款。從參與主體看，分為三大類：一是生產型企業或經營主體，一般為農業領域話語權較重的核心企業，能夠獲得較大的農業訂單，并能夠有序組織上游企業參與；二是原材料提供商，比如農業合作社、農戶等；三是金融機構，為供應鏈提供資金保障。農產品訂單資金互助組織融資模式。農產品訂單資金互助組織融資，是建立在風險共擔機制上的融資模式，訂單農業生產主體通過設立資金互助組織，為資金互助組織成員提供訂單農業生產貸款。運行模式為：首先，訂單農產品生產組織者（可以是農業企業、專合社）組織成員共同設立資金互助組織，農戶繳納一定的擔保金加入資金互助組織；其次，互助組織成員在訂單農產品生產過程中，遇到資金問題，可以向資金互助組織申請貸款，用于購買生產資料（如設備、種子、農具、化肥等）；再其次，在訂單農產品收獲并交付銷售以后，農產品生產組織者在貨款中直接扣除貸款，如有剩余款項再支付給農戶，整個貸款全程封閉運行，風險共擔、利益共享。

二、當前農業訂單供應鏈融資業務面臨的問題

1.政府產業扶持措施力度不夠。我國農業尚處于初級階段，產業鏈不完整、從業者素質不高、產業鏈主體之間的銜接作用不明確，缺乏供應鏈金融生存的天然土壤。在農業當前發展背景下，發展供應鏈金融需要政府出臺有效的支持性的文件，指導農業供應鏈金融發展路徑，規范行業經營秩序。除部分農業產業化程度較高的地區外，我國多數地方政府尚未認識訂單農業融資的重要作用，不重視訂單農業融資發展。主要表現在：沒有明確的訂單農業融資發展戰略，未出臺相應的產業發展扶持政策，未建立專門科室負責推進訂單農業融資，也未建立相應的交易平臺、登記平臺、評估機制。

2.風險分擔機制不完善。一方面農業訂單供應鏈融資，由于行業天然特性，存在較高的風險：一是農業受自然條件影響較大，如天氣、雨水、地震等因素，使得農業生產活動本身具有較高的不確定性；二是農業存在投資大、生產周期長、資金回流慢、價格波動大等問題；三是農業企業多是“輕資產”經營模式，廠房、設備等固定資產投入少，金融機構對土地承包權抵押仍受到許多制約。另一方面，大部分地區沒有建立農產品訂單融資風險分擔機制：一是訂單農業生產主體購買農業保險，主要受益方為生產主體，不能直接保障銀行、資金互助組織的利益；二是多數地方政府設立的相關貸款風險補償基金，尚未將農產品訂單供應鏈融資納入補償范圍；三是傳統的資金互助組織模式讓訂單農業生產主體背負“或有債務”，其中一個主體發生違約，容易引起多米諾骨牌效應。農產品訂單供應鏈融資受到潛在風險高、風險分擔機制不完善兩因素共同影響，導致在評級授信時得不到金融機構認可。

3.缺少創新的金融產品。傳統供應鏈金融是銀行圍繞核心企業，管理上下游中小企業的資金流和物流，并把單個企業的不可控風險轉變為供應鏈企業整體的可控風險，通過立體獲取各類信息，將風險控制在最低的金融服務。由于訂單農業生產風險高、訂單價值難以評估、農業企業或農戶違約概率大、涉農貸款收益低，多數金融機構不愿意參與農業訂單融資。但在農業供應鏈體系中，多數地區缺少絕對龍頭的核心企業牽頭，企業方而缺少相當體量的資產作為擔保，農業供應鏈金融難以實施。金融機構尚未利用現代信息化手段，開發創新的供應鏈金融產品供現代農業企業使用，還依賴傳統有抵押物的融資方式。

4.農村互助組織功能發揮不充分。各地農村資金互助組織監管政策呈現多元化發展，一是政策監管尺度松，業務監管部門不統一，農村資金互助組織缺少明確的主管部門；二是互助組織自有資金少、外部融資渠道少，制約了農村資金互助組織融資功能：三是股本資金來源于訂單農業生產體系內部成員，來源渠道單一、規模小，且內部成員同時又是資金需求方，難以全面覆蓋融資需求；四是盡管現有政策并不禁止農村資金互助組織向銀行貸款擴充資本，但由于其監管、運作不夠專業，銀行大多不愿意與其合作，利率低銀行沒有積極性，利率高則導致農村資金互助組織貸款利率更高，借款人難以承受。

三、促進農產品訂單融資業務發展的建議

1.加大政策支持力度。多種方式、多種渠道、多維度構建政策支持形式。一是將訂單農業作為各地政府發展現代農業的重要舉措，政府牽頭完善訂單農業產業扶持政策，完善針對農業產品稅收優惠、財政貼息等幫扶措施，促進訂單農業發展，鼓勵更多主體參與，做大訂單農業規模。二是設立訂單農業發展產業基金，吸引市場資金、政策性資金、政策性銀行貸款等多方資金介入，共同完善基金的使用制度范圍、使用主體、監管體系等，進一步強化對訂單農業發展資金支持。三是地方政府要積極運用央行貨幣政策工具，引導地方銀行、保險等金融機構支持訂單農業發展，大力開發農產品訂單融資業務，為現代化農業發展注入持續的資金保障。

2.完善供應鏈融資體系。農業訂單供應鏈融資業務的實施，需要完整的供應鏈金融監管體系保駕護航，需要政府、保險公司、金融機構等多方主體共同參與。一是針對不同的農產品訂單融資業務模式制定規范標準的操作流程和細則，明確違約處理機制和各級主體風險責任。二是探索建立農產品訂單登記制度與農產品訂單信息登記查詢系統，解決農產品訂單價值真實性核實難問題。三是出臺訂單價值評估制度，建設農產品訂單第三方評估體系和標準，解決農產品訂單價值評估難的問題。四是引導農業擔保公司對農產品訂單融資業務給予擔保增信，增強農產品訂單主體融資能力。五是探索運用中征應收賬款質押融資系統，對重點企業及其關聯企業采用動態名單制管理，通過對政府采購訂單或標準化訂單的確認，支持其質押融資。

3.創新農業訂單融資金融產品。促進保險金融、銀行金融機構、農業資金互助組織共同參與金融產品創新。一是鼓勵保險機構拓展農業保險覆蓋面，增加保險產品種類，精算風險和收益，對農產品訂單銀行貸款融資、資金互助組織融資給予承保，為農產品訂單融資業務發展保價護航。二是推動銀行金融機構深入分析農業的個性和特性，針對農產品特點和融資主體訂單動態特性，開發動態化的訂單融資產品，滿足各訂單動態變化時的融資需求。三是針對資金互助組織融資，引導銀行機構，尤其是機制靈活的城鎮銀行，可以在特定地方，為互助組織開發專門產品，給予一定信貸支持，在個別區域進行試點，再逐步擴大信貸規范。

4.建立互助共贏責任組織。供應鏈金融產品創新，需要多方核心主體出力，多方風險共擔，共同撬動訂單農業融資市場。一方面，可以建立政銀風險分擔機制，由財政性資金組建農產品訂單融資風險補償基金，也可以擴大已有涉農、扶貧貸款風險補償基金覆蓋范圍，政府、銀行按照一定比例共同協商，共同承擔農產品訂單貸款損失。另一方面，建立政府、貸款人、保險、借款人四方風險分擔機制，由四方主體共同出資設立“貸款保證基金”，建立農產品訂單融資強制保險機制，為金融機構貸款資金兜底，將農村資金互助組織產生的農產品訂單供應鏈融資貸款作為擔保對象，貸款損失由以上四方主體按一定比例分擔。

農業訂單供應鏈融資的發展需要政府、行業、企業、農戶、金融機構等各方組織的共同努力，政府應出臺詳細的支持政策，行業協會監督參與者遵守行業規則，企業和農戶應建立誠信的合作模式，龍頭企業應積極搭建行業交易平臺，金融機構應根據農業市場需求創新金融產品。[基金項目：四川文理學院2015年度特色培育項目——四川省供應鏈融資生態系統構建研究（川文理〈2012012016〉18號）；2016年四川革命老區發展研究中心項目——革命老區供應鏈金融模式創新研究；達州市金融學會2017年課題——農業供應鏈金融模式創新研究。]

（作者單位：四川文理學院）