中小企業存在的財務風險及防范

盛秋萍 高敏 盛秋玲

摘要：隨著時代的變遷，在過去的四十年歷史中，跟隨著改革開放的推進和經濟的快速發展，中小企業不斷增加，我國經濟的增長離不開中小企業的快速發展，中小企業在我國社會經濟的發展中有著舉足輕重的作用。我國中小企業存在財務風險的管控意識很弱、內部管理水平低下、融資困難、企業員工素質低等很多問題。目前，造成很多中小企業瀕臨破產或者已經破產的很大一部分原因是沒辦法采取有效的措施應付企業存在的財務風險，本文根據中小企業的特點，對于中小企業現有的財務風險狀況進行了仔細深刻的研究，也對其造成的原因及我們應該采取的措施就行了說明。

關鍵詞：中小企業；財務風險；風險成因；防范措施

一、財務風險含義及種類

中小企業財務風險可以說是多種多樣，包括籌資風險、投資風險、經營風險、存貨管理風險、收益分配風險等。就存貨管理風險，對于企業來說，尤其是中小企業存貨不宜過多也不能沒有存貨，控制在最佳則是最好，最優的庫存量對生產銷售很重要。其中收益分配風險也是中小企業存在的一大財務風險之一，它是指企業采取實施的收益分配政策不但沒有提高企業企業經營效率和管理效率，而且對企業的現實管理增加難度，給經營管理帶來不利的風險。收益分配在財務程序中屬于最后一步，包括留存收益和分配股息兩種，兩者存在著矛盾，站在不同的立場為各自謀求著最大利益，如果中小企業想要繼續擴大經營規模，就必定要減少股息分配數額，股東取得的權益會隨之減少。而股東在沒有取得理想收益的狀態下，又會選擇減少對企業的投資，中小企業的經營資產隨之減少。

二、我國中小企業財務風險的現狀及成因

1.企業資金結構的不合理

資金結構有狹義和廣義之分，狹義的資本結構是指長期資金結構，而廣義的資本結構是指全部的資金結構，包括短期在內。融資難、無人提供擔保依舊是阻礙著中小企業發展的最突出的問題。中小企業平時一般不會著重研究企業的資金結構，忽略對資金的管理，也沒有那個意識去加強管理，造成這個現象的主要原因是，第一，國家沒有專門設置中小企業管理扶持結構，國家的優惠政策還未曾向中小企業傾斜，在各圈中小企業位于很不好的社會地位。第二，對于中小企業來說，融資成本高，形成的債務太多，導致中小企業信用等級低，外界不相信中小企業的償債能力，認為他們在未來還不上錢，自己會形成壞賬，因此都不愿意向中小企業融資。第三，缺少財務管理策略，我國目前缺少財務管理人才，不僅在中小企業，在國企外企等均出現缺少財務管理人才的問題。

2.市場拓展日益困難

我國絕大部分的中小企業都還是家族世襲企業，實行的基本上是粗放式經營，沒有科學全面的經營決策與管理，經營權和所有權統一，不利于企業形成完善有效的監督。解決問題上主觀意識大于客觀意識，經營者的主觀意識占主導地位，忽略其他員工的想法，在決策上會造成極大的失誤。在市場上，拓展業務變得越發困難，止步不前。

3.融資能力差

第一，現在有的金融體系，例如銀行等金融機構對中小企業根生蒂固的意見頗多，對中小企業的融資不利。中小企業可以抵押的資產沒有國有企業多，甚至是鳳毛麟角，信用等信息不透明等等缺點制約了向現有的金融機構進行貸款，但是從民間借貸，相對付出的代價更大，增加企業財務負擔，制約中小企業的發展。第二，中小企業受規模市場制約，借貸能力不高。管理基礎薄弱，財務制度不健全，缺乏相對良好的公司治理環境，再加上資金的缺乏，資產負債比例嚴重不協調，企業經營風險高，難以適應多變的市場變化等現狀，增加了從銀行貸款的風險。第三，政府扶持力度不夠?，F已存在的擔保機構少之又少，費用及其高，要求條件嚴苛，一般中小企業難以滿足，金融機構例如商業銀行也存在因為資金，項目要求，服務水平等嚴格的條件限制了中小企業的融資。

三、中小企業的風險防范

1.加大政府政策支持

在其他一些國家與地區的各級政府部門對中小企業發展的扶持做的很好，我們應該多向他們學習與借鑒，例如規定一些金融機構對中小企業貸款的最小比例，建立健全為中小企業提供融資服務的信貸部門，政府可以創建鼓勵中小企業發展的財務金融環境，一些商業銀行把中小企業作為主要服務對象，快速完成金融機構的改革，特別是改進商業銀行貸款審批程序，降低對中小企業貸款的要求和條件，建立健全信用擔保制度。

2.建立財務風險預警機制

中小企業必須要建立起財務風險預警機制，同時還需要遵循“責任人，獨立責任”的原則，在金融風險的處理中，采取緊急措施，可以快速做出有效的應對方法和方案。建立健全并不斷完善財務管理系統，用以適應變化多端的財務管理宏觀環境，配備高素質的財務管理人員，樹立起中小企業大財務觀念，正確處理財務與會計的關系，做到有機結合。

3.拓寬融資渠道，優化資本結構

上面也提及了資本結構不合理是造成中小企業財務風險的成因之一，中小企業應該積極的優化自身的資本結構，可以采取的很多有效的措施，例如盡可能的增加債務資金，不過要注意平衡債務與資產之間的比例，讓企業財務杠桿的作用得以充分發揮，在企業經營過程中保證獲得充足的利潤。遠觀發達國家，我國的證券市場并未針對中小企業的融資需求進行完善，導致中小企業無法通過證券來滿足必要的資金需求，這也就要求中小企業對現有的資本結構進行不斷的調整，讓企業的資本結構可以更好的適應市場需要，增加企業的收益，減少經營風險。而且中小企業因為信譽問題及可以提供擔保的財力的限制，產生融資難的問題，所以中小企業應該妥善優化籌資渠道，通過生產經營的情況，確定合理的資金結構，從來選擇更優化的方式籌集資金來減少籌資風險。

四、結語

從上面的簡析看，我國中小企業財務風險還存在很多問題，比較嚴重，尤其是投資風險、籌資問題、資金回收風險、收益分配風險。中小企業在日常運營過程中，企業有必要分析造成財務風險的成因，并且根據這些成因制定相應的解決方案，例如完善企業自身的內控制度，優化企業資本結構，建立健全風險管理機制，增強自己的經濟能力，去適應變化如此之陜的市場環境。