利率市場化條件下股份制商業銀行盈利模式轉型研究

林晶

摘要：我國商業銀行的營業收入主要依賴存貸款利差，但伴隨著經濟結構的轉型和利率市場化的深入發展，存貸款利差不斷收窄，作為主要盈利來源的利息凈收入受到挑戰。本文分析了利率市場化深入發展及逐漸成熟的條件下商業銀行盈利模式的影響機制，并提出了股份制商業銀行進行盈利模式轉型的相關建議。

關鍵詞：利率市場化，商業銀行，盈利模式

一、引言

隨著改革逐漸深化，銀行存貸款利差將持續收窄，盈利能力受到很大挑戰，同時提升了利率風險和信用風險的管理難度，商業銀行的經營風險變大。但另一方面，利率市場化也給予金融機構更大程度的定價自主權，各商業銀行可以自行制定相關發展策略，進行差異化發展和競爭，倒逼商業銀行對盈利模式加以創新，并提升自己的服務水平。在利率市場化條件下，商業銀行不斷創新盈利模式成為必要之舉。

二、利率市場化對商業銀行盈利模式的影響機制

1、對商業銀行存貸款和凈利差的影響

利率市場化通過賦予各金融機構定價自主權，提高了金融市場資金流轉效率，有利于實現金融自由化。但與此同時，各商業銀行存貸款利差收窄，傳統盈利模式受到沖擊，加劇了各商業銀行之間的競爭。隨著利率市場化改革的深入發展，各商業銀行擁有了存貸款利率的自主定價權，競爭不斷激化，股份制商業銀行在競爭下存貸款利差逐漸收窄，盈利能力隨之下降。

與此同時，利率市場化改革進程伴隨著金融自由化和金融市場化進程的加快，“金融脫媒”現象愈發凸顯。在科技水平的不斷提高和利率市場化程度的持續深化下，“互聯網+金融”也應用得愈加廣泛，商業銀行傳統的存貸款金融中介地位有所下降，很多客戶轉向互聯網金融機構等其他渠道進行存貸款、理財等業務辦理，對商業銀行的盈利造成很大沖擊。數量眾多的金融租賃、小額信貸機構、互聯網金融機構的發展也對商業銀行的存貸款利率形成競爭，使商業銀行不得不收窄存貸款利差，進而降低了盈利能力。

2、利率市場化對中間業務的促進作用

利率市場化的深入發展對商業銀行的傳統存貸款利差盈利方式造成一定程度上的沖擊，在短期內會對商業銀行的盈利水平形成一定影響，但是從長遠發展角度來看，傳統利差盈利模式逐漸向多元盈利模式轉型。商業銀行在這種情況下開始大力發展中間業務，向利息業務和非利息業務發展并重的方向發展，客觀上促進了商業銀行多元化盈利渠道的開拓和盈利模式的轉型。

三、商業銀行盈利模式轉型的對策建議

股份制商業銀行雖然在規模、品牌效應上不及大型國有商業銀行，但是可以在利率市場化條件下進行產品和服務創新，走差異化和特色化發展道路對自身進行合理的市場定位，形成自身獨特的競爭優勢?；诖?，為股份制商業銀行的發展提出以下幾點建議：

（一）合理調整盈利結構，傳統業務與非利息業務并重

我國股份制商業銀行需要大力發展中間業務，提高非利息凈收入占比，從而降低經營風險，提高盈利能力。所以，商業銀行應該將傳統業務和非利息業務并重，保持協調合理的業務結構。

1、傳統存貸款業務的發展策略

制定控制經營成本的相關管控制度，并建立成本管控責任制度，將具體的責任落實到相關負責人，可以有的放矢地進行成本管控。此外，隨著信息技術的成熟，商業銀行可以引入相關信息技術平臺，將常規成本管理業務系統化、信息化、透明化，并隨時進行維護監督。此外，商業銀行還應當優化信貸結構，調整資源在行業、地區、行業和之間的比例。

2、非利息業務發展策略

在非利息業務的發展中，不應一味追求規模擴張，而應該堅持資本的合理配置，堅持資源節約型發展路徑，適度利用杠桿效應，從而提升商業銀行的資產回報率。投資銀行業務、現金管理業務、資產管理業務以及信托、租賃等業務都是商業銀行開閉利潤來源的重要方向。

（二）強化風險管理

在發展非利息業務的過程中必然伴隨著諸多風險，商業銀行的風險管理亟待加強。與此同時，利率市場化帶來的利率風險、信用風險等各方面的風險也不斷凸顯，建立系統的風險管理體系勢在必行。

1、全面風險管理

面對利率市場化下潛在的各種風險，各商業銀行有必要進行全面風險管理，具體包括：風險管理的策略、組織職能體系、信息系統、內部控制和風險理財措施。同時要設置內部的風險管控部門，有效監控和應對風險，為商業銀行提供安全的內部環境，有效降低風險發生概率和損失。

2、風險管理量化技術

根據產品的直接成本和風險成本得出產品的最終成本，在此基礎上對產品進行差異化定價，滿足不同客戶的需求。對風險的量化避免了商業銀行的不必要損失，為商業銀行的產品定價提供了依據，有利于提高投資回報率。

3、利率風險精細管理

利率市場化以后，利率風險成為商業銀行面臨的最大風險，對此應開設專門組織進行風險管控，及時對市場利率進行監督預測，有針對性地提前防控，減少利率風險損失，并吸收專業性高的員工進行日常的風險監督和維護，將可能存在的利率風險降到最低。

（三）提升客戶服務質量

客戶滿意度是商業銀行的立足之本，若想保證銀行利潤穩固，必須不斷提高服務質量，維護客戶，保證盈利模式的轉型的進行。商業銀行應當精準定位客戶，提供差異化服務，并為用戶提供及時的便利化、人性化服務，才能真正地吸引客戶，從而提升盈利水平，轉變盈利模式。

基于以上建議，股份制商業銀行在轉變盈利模式過程中，應該積極順應利率市場化的趨勢，轉變傳統的盈利觀念，積極創新業務模式，在新的競爭下保持自身的競爭力，獲得高盈利水平。

參考文獻

一、中文部分

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