私人銀行業務產品及運作模式概述

王瑒+裴喜亮

[摘要]私人銀行是理財產品升級成系統化金融產品服務的體現，本文先從私人銀行業務涵義的解析入手，再對私人銀行的發展歷史進行闡述，分析私人銀行業務的特點是業務管理的動態性、從業人員素質與客戶素質較高、隱私性較高、風險較大。結合私人銀行業務特點分析私人銀行業務面臨的挑戰，最后對目前私人銀行業務的產品和服務內容做出總結。

[關鍵詞]私人銀行 業務產品 運作模式

[中圖分類號]F832.3 [文獻標識碼]A [文章編號]1009-5349（2016）16-0043-02

一、私人銀行概念的界定

私人銀行是理財產品升級成系統化金融產品服務的體現，究其根源，私人銀行最早致力為富商管理資產，后來過渡到商業銀行。私人銀行的出現是人們財富積累的必然，隨著人們理財觀念的提升，私人銀行為凈資產較高的客戶提供專門理財方案。

在我國一線城市具有較大量的私人銀行客戶群體，就城市發達程度而言，私人銀行產品種類也更為豐富。私人銀行的職能劃分為產品和服務兩大類，理財產品除一般性存款、貸款、轉賬等還包括保險、股票、基金的投資組合，服務的范圍更為廣泛，可以為高資產客戶提供普通客戶享受不到的高端服務，具有理財性質的服務涵蓋海外投資賬戶的建立、個人資金轉賬的快捷賬戶、藝術投資品的收藏與拍賣行程安排、遺產管理等，隨著時代發展，各種形式的延伸服務開始進入人們的視線，商務旅行的行程安排、個人國際旅行的行程安排、個人飲食管理、健康管理等都受到客戶青睞。

作為專業資產管理的私人銀行對從事該業務板塊的人才也有著較為嚴格的要求，從業人員需要具備較強的專業素質，這種專業素質除具備各項理財業務的從業經驗外還需要具有較為開闊的眼光和投資視野。

二、私人銀行的發展歷史

私人銀行的關鍵在于保證資產的價值，在保值基礎上增值，并保證資產的繼續傳承，研究私人銀行的發展歷史也是對財富原始積累方式的軌跡研究，因為最早私人銀行產生的源頭就是為貴族管理財富，早在15世紀的英國，銀行家Cosimode Medici主要為當時的歐洲貴族打理財產及世代規劃，這就是私人銀行產生的雛形。19世紀30年代，銀行保密義務被寫入瑞士的銀行法，促成瑞士發展成為全球私人銀行中心。19世紀70年代，綜合性大銀行和國際大投行紛紛設立私人銀行，造成了近30年私人銀行在全球范圍的蓬勃發展。

在我國私人銀行業務的起步較晚，20世紀仍屬于空白市場，但是金融創新趨勢帶動私人銀行業務發展勢頭迅猛，從私人銀行在我國興起的時點來看，我國首先引入的是外資銀行中的私人銀行業務，2005年9月27日，美國國際集團（AIG）旗下專門從事私人銀行業務的瑞士友邦銀行在上海成立辦事處，這標志著國際私人銀行首次敲開了中國私人銀行的大門，德意志銀行和美國花旗銀行緊隨其后，加入了私人銀行的競爭隊伍。為爭搶個人高端客戶，我國商業銀行的私人銀行業務在獲批后緊鑼密鼓的開展起來，中國銀行屬于四大國有銀行之一，具有較為前瞻的戰略發展定位，成為我第一家開展私人銀行業務的中資銀行，于2007年3月28日正式成立私人銀行部。最近幾年，陸續有幾十家中外資銀行在國內一二線城市及省會城市城市設立了私人銀行部，建行、中行等大型國有商業銀行資產較高，有能力把私人銀行設置到支行。證券、基金、保險、信托及三方理財公司等非銀行金融機構也紛紛推出私人銀行業務。

三、私人銀行業務的特點

（一）私人銀行業務管理的動態性

私人銀行提供管家式的服務，講求的是對客戶資產的動態管理，前文提到的幾種私人銀行業務也可以看出有幾種產品和服務是針對不同人生階段的，另外有些產品和服務也是時效性較強，受時事背景及文化變革影響較大。對這種一攬子式的動態服務，私人銀行業務從業者需要綜合考慮客戶資產和負債等多個方面。管理的動態性體現在銀行呢從業人員對客戶資產和負債的實時把握，在維持資產的基礎上保證增值，在負債方面，提供方案保證財務杠桿的實施，合理配置客戶資產與負債，體現出私人銀行業務的多元化與動態化。

（二）私人銀行業務從業人員素質與客戶素質較高

私人銀行業務從業人員素質較高體現在專業素質與職業素養兩個方面，一方面，私人銀行業務較為高端，綜合專業素質人才才能滿足復雜的一攬子服務所需的知識和經驗；另一方面，維護與大客戶之間的合作關系更為講究，這里對客戶關系管理、公共關系、心理學、法學等方面都應有所涉獵。私人銀行是個別員工與客戶打交道，這樣一批私人銀行業務從業人員代表了我國前端銀行從業人員的服務水平、企業文化與企業品牌，所以對于這批人員的要求較高。一般維持客戶關系是私人銀行業務從業人員的難點所在，個人興趣與特長也能夠成為與客戶溝通的有效橋梁。

我國私人銀行業務客戶的財富積累大多屬于原始積累，在西方發達國家有世代傳承的富人家族，在西方社會私人銀行業務的發展較為成熟，客戶可能是世代相傳的忠誠客戶，瑞士銀行的客戶平均在銀行存續期46年，最長的客戶與銀行合作212年。一般這種客戶的個人能力和素質較為突出，客戶對私人銀行從業人員的信任是在相互合作的過程中體現的。

（三）業務隱私性較高、風險較大

上文提到瑞士銀行的私人銀行業務較為成熟，其中一方面是源于瑞士開放的經濟環境和政治環境，一方面就是對客戶隱私保護的程度可以說是達到全球最高，這里對客戶信息保管之嚴密，甚至一般的法律手段都被屏蔽在外。在財務管理、投資規劃、合理避稅、遺產規劃、信托等業務領域中，更需要私人銀行家提供高私密性的服務，以保證財產的安全性并實現保值和增值?？梢妼ω敭a的保密是私人銀行業務客戶的一大需求。這種保密是絕對的，無論是社會公眾還是客戶的家人都不能知曉。這種保密關系使得私人銀行業務從業人員與客戶之間的關系更為親近，對服務對象的忠誠度與客戶印象成為衡量私人銀行業務人員素質高低的指標。

私密性較高決定銀行面臨的操作風險和法律風險較高，尤其是私密性可能給不法分子提供了庇護渠道，私人銀行業務中應該加強防范的是反洗錢和客戶本金安全、利率最大化，致力獲得平均利潤率，在此基礎上使客戶得到更多的投資回報。

四、私人銀行業務面臨的挑戰

目前，私人銀行業務面臨著很多挑戰，主要按照以下幾點進行展開：

（一）客戶環境

上文提到私人銀行客戶具有較高的素質和要求，對理財產品和財富管理的了解較多，對比相對直接，在客戶掌握其他同業銀行的業務和品種時，難免對其委托的私人銀行業務人員提出更高的期望。

（二）競爭環境

無論在與外資銀行競爭環境還是在與國內商業銀行競爭時實際競爭的對象是管理人才的競爭。對客戶經理及理財經理進行培訓的成本較高，一方面隨著薪酬體系的透明化，越來越多的競爭者采取獵頭的方式從外行挖人。這種管理層的流動給私人銀行業務造成的影響是巨大的，一個私人銀行家所掌握的客戶資源是有形的。同時，私人銀行財富管理的職能決定其上游的供應服務企業或者供應產品企業數量眾多，與這些供應商的關系維護成本較高，一方面需要保證供應商的產品及服務質量，一方面需要保證以較低的成本維持長期合作關系。

（三）法律環境

私人銀行業務由于其相關業務的隱蔽性而吸引高資產客戶，但是我國監管部門正在逐步的加緊相關法規的制定和執行步伐。更加嚴苛的監管將縮小私人銀行財富管理業務的業務品種，降低服務質量，對法律糾紛處理的成本也將上升。同時，當發生一些社會影響惡劣的經濟犯罪事件時，銀行的整體聲譽會受到威脅。

五、私人銀行業務的產品和服務內容

私人銀行以其豐富的產品種類占據銀行業務的高端領域，其基本業務也在逐漸創新，基本銀行業務及財富管理是兩個主流劃分方向，而明顯后者給私人銀行服務更多發展可能，所以財富管理是私人銀行的主要業務板塊。財富管理的主要產品有不動產顧問服務、環球財富保障計劃、家庭傳承服務、遺產規劃服務、藝術品投資服務等。具體來說， 私人銀行業務至少包涵七個方面的主要內容。

（一）一般銀行業務

在一般銀行業務領域中，除存取款外還包含貸款業務，盡管富人具有大量的資產規模，但是資產的流動性并不很高，所以相對而言，貸款并不少見。相比普通客戶，在一般銀行業務中，私人銀行客戶享有的各項優惠較多，比如，存款利率更高、取款幣種選擇更多，可以無預約取款、貸款額度更大，還款期限更長等。

（二）投資管理業務

在投資管理業務中，按照客戶個人的意愿喝能力以及承受風險的意愿將客戶劃分為三種，一種是各項水平較低的，一般交由銀行專業理財師全權交易。第二種是居中，客戶能在咨詢銀行理財師的情況下自行交易，這種情況下，客戶的自主性提升，但是主要決策還是在理財師的幫助下完成。最后一種，客戶具有完全的自主性，這種客戶具有自己的投資眼光和想法，與私人銀行理財師的交流在于一起討論投資計劃和方案的可行性。在投資回報率上，隨著自主性的提升，客戶對銀行承擔的責任要求下降，當然，更高的風險意味著更高的收益，在收取傭金方面，隨著客戶自主性的提升，銀行收取的傭金比例下降。一般對獨立作出投資決策的客戶，在這一服務上只收取一定比例的管理費。投資管理業務品種主要有債券投資、股票投資、風險投資、實物資產投資，以及結合外匯投資、基金投資等結構性理財產品。

（三）保險規劃服務

在一般銀行業務中，面向普通客戶的產品主要相對于私人銀行業務中的保險規劃業務只是單純的具有保險性質的理財產品。由于保險產品的期限具有限制性，故而保險占用資金的數額較大，給客戶形成了一定的資產流通性壓力。這里，私人銀行業務中的保險規劃能夠為客戶提供保險費融資，很好的解決了這一問題。另一方面，由于保險獲賠能夠沖減風險，所以，投資風險較高的項目通常搭配保險產品從而降低風險。而且，保險收益及賠償可以規避相關稅種，除投資險種以外，大額壽險也是私人銀行客戶較為普遍的選擇。

（四）稅務咨詢服務

稅收咨詢服務主要針對從事經營領域的客戶，主要形式是通過保險賬戶、離岸賬戶、信托咨詢等服務的完成實現合理避稅的最大化。對稅收活動進行規劃能夠避免漏稅，從而能夠減少漏繳稅費的罰款額度。在建立離岸賬戶方面，由于隱私性較好，減少了財產法律糾紛，降低融資成本。

（五）信托服務

私人銀行信托服務是指客戶將財產所有權轉移到私人銀行，私人銀行相關人員按照信托合同使客戶獲取收益，當收益達到一定數量時形成信托資金。信托的一個業務板塊為遺產規劃服務，經過信托安排的遺產分配方案可以減少繁瑣的繼承法律程序，相比遺囑而言更為具有前瞻性。按照個人的意愿和需求可以將信托基金劃分為教育基金、慈善基金、供養基金等多個品種。對信托服務中的遺產規劃服務能夠保證客戶在死亡事件中以最低的成本和精力實現財產的傳承與過渡。

（六）不動產顧問服務

對資產較大的客戶持有的大量不動產提供資產評估服務，在出售、出租、抵押貸款、不動產管理等領域都能使客戶享有更多的優惠和便利。

（七）藝術品投資服務

私人銀行的專業性在藝術品投資領域更多體現，隨著財富的積累，客戶對藝術品投資的需求越來越高，包括有收藏價值的古董、珠寶等，在這些領域，私人銀行提供專業的團隊進行藝術品的鑒賞與拍賣競標，也可以作為客戶的代表參與一系列的藝術品投資活動。

除以上業務品種外，廣義的財富管理踏入了私人銀行服務領域，包括許多延伸性服務，如購買門票、機票、酒店訂房、寵物服務等。

六、結束語

私人銀行業務產品的多樣化決定了私人銀行業務對未來商業銀行發展模式的影響必然是重大的，私人銀行服務擴寬了傳統商業銀行零售業務的服務范圍，對推動銀行交叉產品覆蓋率提高具有重要意義。

【參考文獻】

[1]連建輝，孫煥民.走近私人銀行[M].北京：中國社會科學文獻出版社，2006.

[2]王元龍，王艷.發展我國私人銀行業務的若干思考[J].河南金融管理干部學院學報，2007（04）.

責任編輯：張麗