淺談財務分析如何為企業經營決策提供參考

■謝曉紅

（鄭州啄木財務服務有限公司）

引 言

近年來，隨著合理的市場經營模式的推行，企業管理人員專業素養提升等因素的影響。財務分析的重要性得到了越來越多企業的認知。通過財務分析不僅能夠對企業的現有財務管理模式和經營數據進行對比分析，還能夠從中提取相關的有效信息，優化財務管理方案，為企業的經營決策提供相關的數據支持，進而提升企業的經濟效益。隨著社會經濟的不斷發展，市場競爭必將日趨激烈。這就需要企業在技術能夠得到保證的前提下，不斷更新、優化財務分析模式，提升財務分析人員的專業素質，讓財務分析能夠有效地為企業的生產經營提供相應的數據支持。本次研究重點針對于市場經濟體制下，從財務分析的實行、規律、運行模式等方式進行探討，財務分析對于企業經營決策的作用。通過本次研究，來為企業提升財務分析工作比重、優化財務分析方案、提升財務分析模式進行一定的指導。

1 財務分析對于企業經營決策的重要性

1.1 優化企業運行規律

財務分析能夠對企業一段時間的生產經營狀態進行總結和分析，通過對財務數據的分析來明確企業現行規模和實際發展階段。通過對財務進行系統分析和比對的方式來明確企業的生產和銷售模式，讓企業能夠對不同時間段的生產經營模式進行優化，使其能夠適應不同階段的市場。在明確企業運行規律和市場反應規律的前提下，合理安排企業生產狀況。

1.2 為企業管理提供數據支持

現代企業的各項調整離不開數據的支持，相對于單純的理論講解，數據支持能夠更加有說服力，同時也能夠對企業的未來走向進行粗略預測。財務分析就是通過對企業的整體數據進行分析，包括成本率、利潤率、凈資產增長率、負債率等，讓企業的每步決策都有相應的數據支持。

1.3 協助企業規避財務風險

財務風險是企業在經營過程中常見的風險類型，通過財務分析能夠協助企業建立相應的風險預警突襲。通過財務分析能夠對企業現有的財務管理機制進行測試，及時調整財務管理機制的運行策略，以減少財務風險出現的概率。對基本財務報表的分析可以幫助企業規避一些可控的風險，比如對固定資產和存貨的分析可以幫助企業消除不必要的浪費，降低生產成本；對企業現金流量的分析可以幫助企業降低償債風險；對應收賬款的分析可以減少企業壞賬風險，從而減少企業信用風險等等。由于外部環境難以預測或控制，企業需要在基本財務報表分析的基礎上編制預測性財務報表，最大限度地降低各種內外部風險。

2 財務分析的不足之處

2.1 財務信息不對稱

虛假信息會誤導企業做出錯誤判斷，財務分析一定要建立在數據真實完整的基礎上，比如有些私企設置多套賬，一本對外應對稅務，一本對內應對內部管理，還有專門應對不參與經營的股東。對外的賬往往收入、成本、費用會漏記，導致稅務風險，對股東的報表會多記收入，少記成本費用等問題會影響企業運營。再比如上市公司做假賬，提供虛假的財務報表，做出不符合實際的財務分析，導致使用報表的各方得不到企業對報表的準確分析，而做出錯誤決策，股民據此做出投資決策往往會造成巨額虧損；貸款人據此做出貸款決策往往收不回貸款；投資人據此做出決策往往會做出錯誤的戰略。這就是信息不對稱造成的后果。只有對數據真實的財務報表進行分析，才能全面了解企業各方信息，才能有利于報表使用者做出有利決策。

2.2 報表數據不可靠

財務報表提供的數據是企業過去的財務狀況，經營結果和現金流量，是過去的經濟數據，據此做出的分析不一定合理可靠，即使用專業方法做出的財務分析合理可靠，當報表使用者拿到報表時，離報表編制日已經過去很長時間。比如，企業的現金流量分析，眾所周知，現金流對企業非常重要，堪稱企業運行的血液，沒有現金企業無法運轉。當年年報在次年報出，次年根據年報做出的分析，現金流量充足，償債能力良好，在報表報出后，突然財務狀況惡化，投資巨額虧損，現金流量出現短缺，這時報表中的現金流量分析已經沒有參考意義了，所以企業要未雨綢繆，根據情況預備適當的應急資金，以應對意外風險。

2.3 缺乏專業分析模式

企業的財務分析模式沒有針對企業的自身情況進行調整，存在著財務分析模式和企業自身發展脫節的情況。財務分析模式沒有建立確定的流程和分析模式。企業沒有建立完善的財務分析體系和制度，沒有正確的應用財務分析的結果和方式。對于財務分析工作的開展沒有建立起相應的渠道流程，也沒有對財務分析的結果進行合理應用。

專業的分析模式能夠更好地解鎖財務報告密碼，獲取企業的經營狀況、發展前景、存在的問題及風險，讓企業隨著時代的發展健康成長。企業可以從不同的視角來確定專業分析模式。分析步驟主要有：戰略分析、財務報表分析、前景分析、風險分析等。經濟全球化以及電子商務的迅猛發展，涌現出很多新興行業，比如物流，電子商務等等，這就需要建立適合企業自身的財務分析模式，風險評價模型和風險預警機制。

2.4 缺乏專業財務分析人員

一些小型私企缺乏專業的財務分析人員，好多都是通過財務人員兼任的方式來為企業進行財務分析。由于企業規模小招聘內部專職的財務人員時對專業素質沒有太高的要求，企業財務人員整體業務水平不高，使得內部財務分析不能獨立完成，不得不借助外力，考慮到人工成本不得不招聘兼職財務分析人員，這些兼職的財務人員來自不同的行業，并且沒有進行針對性的培訓，使得整體財務分析結果不理想，達不到管理要求。因此，企業一定要配備本行業專業的財務分析人員，引進專業財務預算支撐系統，為管理層決策提供有價值的信息。大中型國企和上市公司，因規模大，管理規范而優于小型私企。

2.5 管理人員對財務分析的重視程度不足

部分企業的管理人員沒有正確認識到財務分析對于企業經營決策的重要性，沒有認識到財務分析在企業的生產經營中的重要作用。這使得企業對于財務分析的投入較少，遏制了企業財務分析工作的開展。

管理層應重視財務分析工作，招聘高素質財務人才，配備相適應的財務分析軟件，做好培訓工作，讓財務分析工作正常開展。

3 影響財務分析在企業經營決策中發揮作用的因素

3.1 財務分析體系沒有適配企業發展

財務分析體系的建立是對企業的財務分析進行拓展，需求企業各部門能夠進行相應的配合，使財務分析能夠獲得準確及時的數據。但是從目前的調查來看，部分企業的財務分析屬于獨立的數據分析工作，沒有嵌入到其他部門相應的工作中去。采用的是其他部門進行數據匯總上報的方式進行分析。這就造成了獲得數據和原始數據之間的差額，降低了數據分析的準確性和及時性。同時部分企業的財務分析僅依賴于資產負債表和利潤表的分析，忽略了對企業現金流的分析。雖然能夠通過資產負債表明確企業的償債能力、獲現能力、運營能力等，但是不能對財務的狀況的好壞進行判斷，不能對現金流安排的合理性進行明確。這使得企業的管理人員不能對企業的實際運行狀態進行分析，容易出現一定的經營風險。

3.2 財務分析模式缺乏貼合性

部分企業的財務分析模式沒有按照企業的自身情況進行調整。在應用財務分析的過程中，依賴其他企業現有的成熟模式直接進行套用。這使得財務分析過程和企業的實際發展流程不相匹配。財務分析流程存在一定的冗余，企業實際需求的數據資料也存在一定的缺失。

3.3 專業人員的缺乏

專業的財務分析人員不僅需要基礎的財務能力，還需要具備針對不同行業的獨有的財務分析模式。加上對于自身企業的整體業務背景和商業模式的選擇，這就需要財務人員能夠對不同行業的財務分析模式都了解的同時需要具備較高的綜合能力水平。部分企業從成本方面考慮，沒有吸收或培養專業的財務分析工作人員，這也使得財務分析的整體表現不盡人意。同時企業也沒有對現有的財務人員進行專業的財務分析培訓，也沒有提升其工作能力和專業素養，整體下來導致財務部門的財務分析能力低下，不能為企業的經營決策提供相應的數據支持。

3.4 傳統思想的影響

部分企業的管理人員沒有正確的認識到財務分析對于現代企業在決策中的重要性，依舊用傳統的方式為企業的經營提供參考。雖然在一定程度上降低了決策的風險性。但是這種核查方式效率低下，整體數據的準確性不足，不能發揮現代企業的高節奏特性，不適應當前市場經濟的激烈變化需求。同時企業管理人員在傳統的思想的影響下，不會對企業的實際運營狀態進行了解，更多的是關心企業的負債、利潤等因素，不能很好地協調企業的生產運營。

4 改善財務分析在企業經營決策中存在不足的對策

4.1 優化財務分析體系

對于財務分析體系的優化，需要從兩部分進行開展。一部分是針對于財務分析模式的優化，通過對財務分析流程、財務分析模式、財務分析結果、財務分析結構等各部分進行分析。使財務分析能夠與企業的實際發展情況和行業發展情況相適應。讓財務分析能夠和企業相適配。確保財務分析的數據能夠滿足企業的數據需求，發揮財務分析對于企業經營決策的作用。另一方面是針對于財務分析嵌入企業整體管理中去。通過對財務分析進行整體的嵌入式的改造，讓財務分析能夠成為每個部門的工作流程中的一環。使財務數據能夠及時、準確的匯總到財務部門，從而確保最終財務分析結果的準確性和確定性。

4.2 加強新技術的應用

對于新技術的應用需要企業把握兩個要點。一個是對財務分析新方法，新流程的應用，及時了解最新的財務分析策略，優化自身的財務分析模式，使自身的財務分析方式能夠貼合市場經濟的需求和發展，不斷提升財務分析對企業經營生產結果的支持性。另外需要企業內部加強信息技術的利用。不論是在企業各部門之間的交流溝通上，還是在信息的處理上。加強高新技術和信息技術的應用，能夠保證各部門之間信息傳遞的及時性和準確性，讓各部門數據能夠及時得到傳遞。通過計算機對數據進行處理和復核也能夠減少數據處理的誤差，提升數據的準確性，確保其能夠為企業的經營決策提供良好的動力。

4.3 提升專業人員素養

提升企業財務分析效果，最常見的就是提升財務分析的專業性。這可以通過兩方面入手。一方面是通過培訓的方式，讓現有的財務人員能夠逐步提升財務分析能力，使其能夠勝任財務分析工作。通過該方式提升的財務分析人員對企業的整體情況更加了解，能夠明確企業自身情況，能夠掌握企業的發展趨勢和目標。在做財務分析的過程中能夠做到合理利用資源，做好財務數據的分析。另一方面可以通過提升財務分析人員的工作待遇的方式，從外部引進專業的財務分析人員。將整體的財務工作進行細化和分化，使不同的財務人員專注于不同的財務板塊，確保財務工作的穩定開展。該方案能夠獲取更多的新鮮血液，能夠保證財務人員專注某板塊，進而做到專精。在降低企業自身的財務風險的前提下，提升了數據的準確性和財務分析報告的專業性。

4.4 提升管理人員的重視程度

提升管理人員的重視程度能夠在很大程度上改善企業財務分析現狀。首先需要對企業的管理人員進行財務分析相關知識的培訓，使其能夠從理論上了解財務分析的重要性。同時，可以通過參觀優秀企業、企業論壇、企業沙龍等方式讓企業管理人員能夠認識到在企業管理中財務分析的重要性。通過實例讓相應的人員能夠認識到財務分析對于企業的運行能力的提升，進而引起企業管理人員對于財務分析工作的重視，使其能夠進行一定的資源傾斜，從而加強企業財務分析工作的質量

5 結 論

隨著社會經濟的發展，企業在日趨激烈的市場競爭中想要保持競爭力，必須要提升企業的市場決策能力，而財務分析能夠很好的為企業的決策提供相應的數據支持。本文從財務分析的重要性入手，重點分析了現階段部分企業中財務分析不能滿足企業決策需求的原因和相關的影響因素，并建議企業從自身財務人員、企業財務分析模式、高新技術的應用等方面入手，逐步提升財務分析能力，進而保證財務分析能夠達到企業決策需求。在未來的研究中，還應該依靠財務分析的原理進行探究，對財務分析在企業的整體運行、決策部署等方面的重要性進行摸索和適配，建立相應健全的財務分析模型，使財務分析能夠為企業的發展提供更多的幫助，提升企業的市場競爭力，讓企業能夠健康持久的發展。