數字金融助推中小企業綠色高質量發展的機理與難點分析

摘 要：文章通過研究數字金融對中小企業綠色高質量發展的影響，發現數字金融通過緩解融資約束、促進綠色技術創新和發揮監督約束作用來助推中小企業綠色高質量發展，同時也在研究中發現了數字金融助推中小企業綠色高質量發展面臨著數字技術發展、區域數字鴻溝、缺乏人才支撐、應用風險和缺乏長期戰略規劃等難點，并在此基礎上提出了大力發展數字金融、因地制宜實施數字化發展戰略、重視數字復合人才的建設、建立行之有效的數字金融監管機制和完善有關法規和政策的建議。

關鍵詞：數字金融 中小企業 綠色高質量發展

中圖分類號：F270

文獻標識碼：A

文章編號：1004-4914（2024）02-012-03

一、文獻回顧

隨著新一輪科技革命的興起，金融與科技的聯動發展成為主流趨勢，在經濟發展中的作用也愈發重要，加快金融與科技聯動賦能經濟高質量發展已基本成為共識。數字金融作為金融與互聯網、云計算等科技結合的新型金融服務模式，在解決信息不對稱問題和創新融資模式等方面有著獨特的優勢。2015年大數據戰略上升為了國家戰略，在杭州舉行的G20峰會上，我國率先把“數字經濟”概念作為重點提案，并列入了創新型G20增長計劃。

中小企業是市場經濟的微觀基礎，是國民經濟的主力軍。然而，在追求經濟發展的速度的同時也需要關注環境的生態問題與企業綠色可持續性發展。綠色發展是實現經濟高質量發展的必然要求。高質量發展是全面建設社會主義現代化國家的首要任務。綠色發展是構建高質量現代化經濟體系的必然要求，是解決污染問題的根本之策。中小企業綠色高質量發展指中小企業通過實施綠色經營管理戰略，使用綠色生產技術研發或生產綠色產品，實現資源節約和環境友好的目標。面對百年未有之大變局，我們需要積極尋求不以犧牲環境為代價的、可持續發展的“綠色經濟”發展模式替代原有的“粗放式”的褐色經濟發展模式。

（一）關于數字金融的研究

對數字金融的研究在互聯網的飛速發展時就被提出，早在20世紀90年代，被稱為“數字經濟之父”的Don Tapscott就已經率先明確提出了數字經濟的概念，認為數字經濟是“交互式多媒體、信息高速公路和互聯網推動的一種基于人類智能聯網的新型經濟?！盵1]國內學者對數字金融的影響也進行了相應的研究：謝周亮，周素華（2021）[2]和陳中飛，江康奇（2021）[3]等認為數字金融的科技屬性通過對企業融資渠道的改善對企業產生了重大的影響，改善了傳統金融市場中長期存在的信息不對稱和高營運成本等問題，更具有競爭力。李朝陽，潘孟陽等（2021）[4]在研究中創新性地提出了數字金融對傳統銀行等金融機構的沖擊在一定程度上優化了資本市場，從而為企業創新活動提供了良好的金融市場環境。

（二）關于企業綠色發展的研究

在企業綠色發展發方面，學者們也進行了相應的研究。王敏，張博文等（2023）[5]、劉亮（2022）[6]、袁月（2022）[7]等學者的研究發現數字金融對各個產業領域的綠色發展具有正向推動作用，數字化轉型趨勢明顯，能夠驅動該產業的競爭力，促使其產業升級與產業結構調整與整合。劉敏樓，黃旭等（2022）[8]在研究中發現，數字金融能夠通過降低創新主體的交易成本和融資效率激發創新活力，從而實現綠色發展；同時，數字金融可以促進綠色金融提質增效，提升綠色服務效率、降低綠色服務成本以及資金流向監測等功能，推動綠色發展?？禃匝?，苑改霞（2023）[9]通過實證分析發現數字普惠金融能夠通過緩解融資約束促使企業綠色化轉型。

綜上所述，大多數的文獻集中于討論數字金融對上市企業的綠色發展的影響，很少聚焦于中小企業。中小企業在國民經濟中的作用舉足輕重，那么數字金融是如何影響中小企業進而實現綠色高質量發展的問題更應該是關注的重點。本文通過分析相關文獻，探究數字金融助推中小企業高質量發展的機理，豐富了數字金融如何更好地作用于實體經濟以及中小企業綠色高質量發展相關話題的研究，具有一定的理論意義。

二、數字金融助推中小企業綠色高質量發展的機理

（一）緩解融資約束

中小企業的融資一直存在著“融資難、融資貴”的問題，其中不乏缺乏相應價值的抵質押品的原因。同時相較于傳統的項目，綠色項目本身具有高風險性和投資周期長等特征，這將容易造成投資者和中小企業之間形成信息不對稱的問題，加劇了中小企業融資的難度，抑制了中小企業的綠色高質量發展。但是數字金融可以通過大數據、云計算等技術構建線上平臺，有利于中小企業綠色項目的披露，從而緩解信息不對稱，吸引更多的資金流入，降低融資難度。廣東省佛岡金城金屬制品有限公司主要從事對各種制造行業和鋼鐵行業的原材料和產品供應，為了促進其全面采用先進的節能、節水、資源回收利用和環保技術，佛岡農商銀行經過對金城公司碳排放配額資產風險管理和價值評估模型分析，在2021年3月以25萬噸碳排放配額發放貸款350萬元，采用質押+保證方式，質押物為金城公司名下25萬噸的碳排放配額，還款方式為只還利息、到期還本。通過以碳資產與金融產品的嫁接，最大程度幫助企業盤活碳資產，讓企業的資產流動起來，為企業節省了財務成本，也促進了企業節能減排，綠色轉型發展。這是清遠市首筆碳排放權質押貸款，標志著碳金融創新取得重大突破。溫州晨輝包裝材料有限公司主要從事各類燙金材料生產銷售小型企業，煤電等能源消耗較大，屬于高耗能行業，該企業決定進行設備更新和技術改造，但在資金方面遇到了困難。蒼南農村合作銀行主動與企業主進行接洽并予以信貸支持800萬元，用于購買7臺新設備。新設備投產后，該企業每月消耗煤從320噸減到100噸，煤消耗量僅為原來的1/3。此外，新設備還可對廢量、廢氣進行回收，再利用轉化為熱能，供設備運轉使用，節省了原材料，減少了空氣污染。并且由于新設備鍍鋁均勻光澤度高，且可以對面積小的膜進行鍍鋁，該企業工藝水平和產品質量顯著提高，市場需求大幅度擴大。通過銀行的綠色信貸，該企業達到了“綠色轉型升級”的發展目標。

（二）促進綠色技術創新

隨著我國“碳達峰、碳中和”的雙碳目標的提出，數字金融在綠色經濟中發揮的作用越來越大。首先，數字金融自身的大數據等技術就為中小企業的綠色發展提供了一定的技術支持，為中小企業的綠色發展提供了更多的可能。其次，數字金融降低了中小企業為綠色技術創新的融資成本、信息搜尋成本等，提高了中小企業創新的效率。最后，數字金融也是在一定程度上減少了中小企業承擔的項目主體風險，增加了中小企業的創新意愿。2020年7月，中國銀行湖州市分行聯合湖州市環保局大氣處共同開發“VOCS（揮發性有機物）減排貸”服務方案，專門為涉VOCs排放重點行業和企業引進先進工藝、研發綠色技術、升級綠色設備等提供授信支持。截至3月末，VOCs減排專項貸方案內已支持普惠小微客戶24家，貸款余額1.46億元。

（三）發揮監督約束作用

數字技術的飛速發展，對傳統政府治理提出一定挑戰。數字金融可以通過構建大數據平臺對中小企業的污染信息進行監測，從而實現智能全域監測，降低環境監測成本。數字監管的另一個好處就是其評價結果更為客觀，不會存在人工誤判和主觀臆斷。數字監管模式不僅能夠篩選出準確信息，在滿足企業和公眾需求的同時，還可以減少資源損耗，從而提高資源利用效率。因此，數字經濟通過形成的數字化治理為起眼經濟綠色發展予以堅實保障。例如，昌吉州的綠色小額農戶貸款管理系統，通過構建有效的綠色大數據基礎設施，充分利用歷史和現實數據，客觀、精準地識別綠色項目，并對綠色項目進行貸中環節的監督與約束，防止“漂綠”事件的發生。

三、數字金融助推中小企業綠色高質量發展面臨的難點

（一）數字核心技術發展問題

數字金融的核心是互聯網、大數據、云計算等數字技術，也是我國數字金融發展最需要重視的地方。從早期互聯網的發展，到如今的5G技術、人工智能等高新技術如雨后春筍般蓬勃發展，我國的數字技術的確有了初步成效。但不可否認的是我國在某些核心技術方面仍然受制于人，例如芯片制造。數字技術的發展受制毫無疑問會影響數字金融促進中小企業高質量發展的能力。同時，盡管數字金融可以促進中小企業的綠色高質量發展，但是企業在發展數字技術時所耗費的各項有關成本也是一大負擔。根據中國電子技術標準化研究院發布的《中小企業數字化轉型分析報告（2021）》顯示，79%的中小企業仍處于數字化轉型升級的初步探索階段，12%的中小企業處于應用踐行階段，達到深度應用階段的中小企業占比為9%，可見中小企業的數字化轉型之路道阻且長。

（二）區域數字鴻溝問題

毫無疑問，數字金融的現有發展水平是依托于傳統金融基礎之上的，這就會產生數字金融發展不平衡的問題，進而產生區域異質性的“數字鴻溝”，這極大地削弱了數字金融發揮的能力，也會影響中小企業的綠色高質量發展。根據《北京大學數字普惠金融指數（2011—2020）》的數據顯示，數字金融的覆蓋廣度、使用深度和數字支持程度2020年指數最高的地區與最低的地區之比分別為1.36、1.89和1.24。雖然相較于前幾年，數字金融使用深度地區間差異已經大幅縮小，但仍然驅動了數字普惠金融指數的地區差距。在使用深度上，落后地區與發達地區相比，還有一定的差距。根據《中國數字經濟發展白皮書2021》，從規模來看，2020年，廣東、江蘇、山東等13省市數字經濟規模超過1萬億元；但從占比看，北京、上海數字經濟占GDP比重超過了50%?？梢?，在原本傳統金融和數字技術發達的地區數字金融的發展遙遙領先，在原本傳統金融不發達的地區因為金融基礎設施不完備、數字技術覆蓋程度低等原因，企業無法享受數字金融帶來的紅利，這將會阻礙企業的綠色高質量發展，也會對經濟發展形成阻力。

（三）數字金融缺乏人才支撐問題

數字金融是一個新興的技術領域，是多學科交叉的應用，需要金融和計算機、人工智能、大數據等復合型人才，這些人才是我國數字金融發展的動力。但是我國的數字金融復合型人才的建設情況滯后，缺口比較大，未能很好地跟上數字金融發展的需要。其次是中小企業缺乏數字化激勵機制，使得員工缺乏數字化轉型的動力。整體上看，數字人才供需缺口仍在擴大。中國信息通信研究院發布的《數字經濟就業影響研究報告（2021年）》顯示，2020年我國數字經濟核心人才，即ICT專業技術人才缺口接近1100萬，據此估算當前數字化綜合人才總體缺口約在2500萬至3000萬左右，且缺口仍在持續放大。在此背景下，如何精準匹配和吸引數字人才、加速數字人才的供給與培養是數字經濟發展背景下的重大挑戰，也是值得企業探討的關鍵問題。

（四）數字金融應用風險問題

數字金融的發展帶來的一個問題是加劇了金融市場的不穩定性，這不僅給政府部門的監管帶來了挑戰，同時也不利于中小企業的高質量發展。數字金融可以集中中小企業的信息，為中小企業提供個性化、針對化的服務，但由于互聯網自身的問題和我國數字犯罪的法規尚不完善，容易滋生金融犯罪，危害中小企業綠色高質量發展和金融體系的平穩運行。對于中小企業來說，雖然數字金融在許多方面提供了巨大優勢并顯著提升了工作效率，但是數字金融掌握了中小企業大量的信息，如果由于數字金融平臺導致中小企業的關于綠色技術和專利方面的信息泄露，將會給中小企業帶來不可估量的損失，降低中小企業進行綠色項目的積極性。盡管2017年我國施行的《專利優先審查管理辦法》中明確提出：涉及節能環保、新一代信息技術、生物、高端裝備制造、新能源、新材料、新能源汽車等國家重點發展產業可以請求優先審查，但是尚未有單獨的文件對數字金融應用于中小企業綠色專利的風險進行保障。

（五）中小企業綠色高質量發展缺乏長期戰略規劃問題

我國近年來才開始重視企業的綠色高質量發展，2015年我國提出了綠色發展理念，2017年黨的十九大首次提出“高質量發展”表述，表明中國經濟由高速增長階段轉向高質量發展階段。但是現有關于促進和推動企業綠色高質量發展的政策和文件還很少，其中主要是地域性文件。由于缺乏規范性和綱領性質的中央政策和文件，各地區的對于企業高質量發展的考核標準和補貼形式都不一致，同時各地區之間在環境管理、區域發展、利益協同上都存在一定的壁壘，所以會給企業高質量發展造成一定的阻礙。

四、對策與建議

（一）大力發展數字金融

數字金融對企業綠色高質發展的影響毋庸置疑，為了更好地推動企業的綠色高質量發展，重視數字金融的發展、加大對數字金融的投入就是我們的必然之路。大力發展數字金融的重點在于數字技術的發展和創新。首先是落實基礎研究，鼓勵高校對基礎的算法、AI等技術的拓展和延伸，提升自主研發能力，填補我國在數字領域的空缺。其次是加強產學研的結合，基礎研究的最終結果需要落到實處，這樣才能充分發揮數字技術的作用，尤其是在科技與市場結合的方面，需要政府為之“保駕護航”，不斷加強數字技術與金融的深度結合，推動數字金融的創新發展。

（二）因地制宜實施數字化發展戰略，縮小“數字鴻溝”

數字金融在發展過程中出現的區域不平衡的問題不利于數字金融發揮它的作用，促進企業的高質量發展，甚至出現的“數字鴻溝”會加劇這種不平衡。那么需要政府針對不同地區數字金融的發展情況，因地制宜制定相應的發展戰略。對于原本經濟發展較好、數字技術與金融結合程度較好的地區，應該重視數字金融的滲透深度，帶動數字金融落后地區發展。對于數字金融發展欠發達的地區，應加強對該區域的金融基礎設施的建設，設立專項數字資金、發行數字特色債等方式增加數字資金投入。此外，還需要重視培養中小企業的數字化轉型的意識與素養。

（三）重視數字復合人才隊伍的建設

數字金融的復合型人才是推動數字金融發展的動力，人才的培養需要社會與高校共同完成。高校應該根據社會的發展與時俱進優化教學內容，培養能夠適應數字金融高速發展的人才，重視對學科交叉的教學。同時高校也需要與企業聯手，促進產學研深度融合，避免人才技術與市場需求脫節問題，建設數字復合型人才培訓基地，讓學生學有所用，以綠色高質量發展為企業目標進行產出與市場的結合。政府也需要完善人才引進制度，在數字金融欠發達的地區還需要給予人才一定的激勵機制鼓勵人才“留下來”，幫助企業進行綠色轉型。

（四）建立行之有效的數字金融監管機制

數字金融的發展在給中小企業的綠色高質量發展帶來了可能的同時，也伴隨著風險，數字金融本質上屬于金融，金融天生帶有著風險性的特征，尤其是金融在與數字技術結合后，這個性質更加凸顯，所以需要加強對于數字金融的監管，預防在綠色信貸過程中可能發生的風險事件。當然政府也可以通過數字金融針對企業的綠色指標進行監測，督促企業進行綠色項目創新，并根據觀測結果設置適當的獎懲機制，從而激勵中小企業的綠色高質量發展。

（五）完善與企業綠色高質發展有關的法規與政策

由于綠色高質量發展提出的時間短，并且我國在數字金融和綠色發展兩方面的立法尚不成熟，所以政府應該需要建設完整的法規和政策體系，明確企業綠色高質量發展的權利與義務，例如在鼓勵企業進行綠色發展時提供的綠色信貸，需要對其的貸前、貸中、貸后三個部分進行全過程審查；針對企業的綠色監管實施統一的標準，方便有關部門的監管等。政府通過完善相關的法律法規也是在向市場上傳遞對企業綠色高質量發展的目標和決心，有利于在社會上形成良好的價值導向，提升企業進行綠色項目的意愿，增強綠色發展意識。

[基金項目：湖南省社會科學基金項目“湖南省農戶數字金融行為減緩收入相對貧困的機理與路徑研究”（21JD020）；湖南省教育廳重點項目“數字金融參與深度能否助推居民家庭持續增收？（22A0147）”；湖南省大學生科創項目“數字金融對中小企業綠色高質量發展的影響研究”（S202310537064）]

參考文獻：

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[3] 陳中飛，江康奇.數字金融發展與企業全要素生產率[J].經濟學動態，2021（10）：82-99.

[4] 李朝陽，潘孟陽，李建標.數字金融、信貸可得性與企業創新——基于金融資源水平的調節效應[J].預測，2021，40（06）：39-46.

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[7] 袁月.數字經濟對我國裝備制造業高質量發展的影響研究[D].遼寧大學，2022.

[8] 劉敏樓，黃旭，孫俊.數字金融對綠色發展的影響機制[J].中國人口·資源與環境，2022，32（06）：113-122.

[9] 康曉燕，苑改霞.數字普惠金融、融資約束與流通產業綠色化轉型關系分析[J].商業經濟研究，2023（08）：172-174.

［作者簡介：羅睿，湖南農業大學經濟學院金融學專業學生。］

（責編：賈偉）